گزارش جامع بازار امروز و پیش بینی بازار فردا

 

گزارش جامع بازار امروز و پیش بینی بازار فردا(با عنایت به بررسی و پیش بینی تغییرات بازارهای جهانی، بررسی مهمترین گزارشات شرکتها، بررسی مهمترین اخبار اقتصادی و سیاسی تاثیرگذار)

شاخص کل بورس اوراق بهادار امروز شاخص کل بورس اوراق بهادار امروز با 1045 واحد کاهش به 63 هزار 467.7 واحد رسید. در تالار شیشه ای حافظ 622 میلیون سهم و حق تقدم در 35,863 نوبت، به ارزش 116 میلیارد و 8 میلیون تومان معامله شد، ارزش شناور بازار هم با 5 هزار میلیارد تومان کاهش 273 هزار میلیارد تومان است. شاخص بازار اول با 1117.6 واحد ریزش 44هزار و 638.3 واحد و شاخص بازار دوم با 154.4 واحد کاهش رقم 137 هزار و 606.6 واحد را تجربه کرد. نمادهای معاملاتی بانک صادرات ایران با 6.7 واحد، شرکت ارتباطات سیار ایران با 5.75 واحد و پالایش نفت اصفهان با 241.15 واحد افزایش بیشترین تاثیر مثبت و پالایش نفت بندرعباس با 282.87- واحد، فولاد مبارکه اصفهان با 13.89 - واحد و فولاد خوزستان با 138.94- واحد کاهش بالاترین تاثیر منفی را بر شاخص کل داشت. افزایش حجم معاملات تحت تاثیر بازگشایی نمادهای بزرگ و معاملات آنها و همچنین برخی بلوکها در مبین، غدیر و تجارت بود. اما کلیات بازار امروز:

به طور کلی بازار امروز با اتفاقات مهمی همراه بود که می تواند نقطه عطفی در بازار سرمایه ایران تلقی گردد. شب گذشته سنار 41 ام دموکرات از توافق هسته ای دفاع کرد و عملاً فیلی باستر اجرایی خواهد شد. از طرفی حتی صبح امروز نیز سناتور 42 ام نیز از این توافق حمایت کرد. بنابراین اجرای فیلی باستر که تنها به 40+1 رای نیاز دارد قطعی است و توافق احتمال قریب به یقین دیگر به رای گذاشته نمی شود. به عبارتی با این اتفاق یک ریسک دیگر بزرگ از بازار رخت بر بست. اما در شروع بازار امروز از همان ابتدا با صف خرید قندیها مشخص بود که بازار احتمالاً اعتنایی به این اخبار نکند. این مشکل قطعاً به دلیل نبود نقدینگی کافی در بازار می باشد. لااقل انتظار می رفت امروز بازار عکس العمل بهتری نشان دهد. از طرفی هر چند مجلس ایران نسب به آمریکا اهمیتی ندارد، اما برخی نسبت به آن هم نگرانی هایی دارند. تسویه پایان ماه و سال کارگزاریها و سرمایه گذاریها هم دلیل دیگری است. طی روزهای قبل مفصلاً درباره این مساله صحبت شد و عنوان شد که الزام به تسویه از طرف کارگزاریها به دلیل ساخت ترازنامه با کمترین بدهی در پایان سال مالی باعث شده است تا هر افزایش قیمتی به سرعت توسط اعتباریها جهت تسویه اعتبارها عرضه گردد. ارزش ریالی این اعتبارها هم بالغ بر 1000 میلیارد تومان تخمین زده می شود. اتفاق مهم دیگری هم امروز رخ داد که در پاراگراف قبلی عنوان شد. امروز نمادهای بزرگ و مهم مخابرات، کچاد، کگل، فخوز، فولاد، شبندر، ذوب و ومعادن بازگشایی شدند. تقریباً به جز اخابر که مثبت باز شد و کگل که قیمت نخورد بقیه سهم ها بلا استثنا، منفی خوردند. البته از قبل چنین پیش بینی وجود داشت. تحت تاثیر این اتفاق شاخص 1000 واحد منفی خورد تا به کف مورد نظر تکنیکالیستها نزدیک شود. قبلاً گفته شده بود که شاخص کل از مدار نزولی بلند مدت، اخیراً خارج شده است و وارد یک مثل جمع شونده گردیده است، که درون این مثلث شاخص پس از یک رشد سقفی پایینتر از سقف قبلی و پس از هر نزول کفی بالاتر از کف قبلی می سازد تا به حد نهایی خود برسد. بنابراین همین محدوده می تواند کف شاخص کل لگاریتیمی باشد، اما در تایم فریم روزانه به اعتقاد تحلیلگران جای ریزش 400 واحدی دیگر را نیز دارد تا کف را لمس نماید. به اعتقاد این تحلیلگران سقف جدید می تواند در محدوده 67000 واحد قرار داشته باشد. باید دید که اولاً آیا بازار از شنبه تمایل دارد به آن کف برسد و بعد صعود کند، یا اینکه از شنبه از همین نقطه صعود می کند و در ثانی پس از برخورد به نقاط سقف جدید چه اخباری خواهد آمد و چه عکس العملی نشان خواهد داد. در آن نقاط مسلماً اخبار خوب می تواند باعث شکسته شدن و رشد گردد و اخبار بد می تواند بار دیگر نزولی دیگر را رقم بزند، اما این بار به کف هایی کمتر از کف قبلی. بنابراین مشخصا برای شنبه احتمال صعود و نزول هر دو وجود دارد، هر چند احتمال صعود، با شوک جدیدی که امروز وارد شد بسیار قویتر است. اما اینکه بازار بتواند سقف جدید را رو به بالا بشکند در آینده با تردید همراه است. خصوصاً آنکه گزارشات 6 ماهه در پیش است و احتمال ضعیف بودن آن گزارشات از قوی بودن یا نرمال بودن آنها بیشتر است. امروز در بازار دیده شد که حتی افزایش قیمتهای جهانی نیز تاثیر آنچنانی نداشت. بهبود قیمتهای جهانی تنها باعث شد تا قیمتهای سهام احتمالا در این نرخ ها تثبیت گردد. به عنوان مثال انتظار نمی رود فولاد مبارکه زیر 100 تا 110 تومان برود و از طرفی در 140 تا 150 تومان احتمالاً با افزایش عرضه مواجه شود. امروز رهبری نیز صحبت داشتند. ایشان گفتند ما فقط در قضیه هسته ای با مذاکره با آمریکا بدلایل مشخص موافقت کردیم و بحمدلله مذاکره کنندگان ما هم خوب ظاهر شدند/درعرصه های دیگر اجازه مذاکره با آمریکا ندادیم و با آنها مذاکره نمیکنیم.

اما تحولات جهانی:

بازارهای سهام جهان امروز به دلیل امیدواری های ناشی از اقدامات محرک اقتصادی بیشتر در چین و آمارهای قوی از اقتصاد آلمان شاهد رشد شاخص ها بود. این امیدواری ها به افزایش شاخص ها در بورس آمریکا کمک کرد، در حالی که آمارهای حاکی از رسیدن واردات و صادرات آلمان به رقمی تاریخی از نظر ارزش در ماه جولای، موجب تقویت شاخص ها در بورس های اروپایی شد. شاخص دکس آلمان، 1.6 درصد رشد داشت. شد دیرهنگام در بورس چین که موجب افزایش 2.9 درصدی شاخص کامپوزیت شانگهای پس از کاهش های اولیه شد نیز در رشد بورس های اروپایی موثر بود. شاخص نیکی بورس توکیو روز چهارشنبه تحت تأثیر بازگشت خوشبینی پس از بین رفتن نگرانی‌ها درباره اقتصاد چین، هفت و هفتاد و یک صدم درصد افزایش پیدا کرد. چنین افزایشی از اکتبر 2008 بی سابقه است. این افزایش چشمگیر دنباله روند دیروز در بورس‌های خارجی بود که همگی تحت تأثیر امیدواری به اتخاذ تدابیر احیای اقتصادی در چین و انتشار رقم رشد اقتصادی بهتر از پیش‌بینی‌ها در منطقه یورو، افزایش پیدا کرده بودند. در ژاپن اعلام شد مالیات شرکتها از سال آتی میلادی 3.3% از میزان فعلی کنونی کاهش می یابد.

بهای نفت روز چهارشنبه در انتظار انتشار گزارش هفتگی ذخایر نفت خام آمریکا، در بازار آسیا افزایش یافت. به گزارش خبرگزاری فرانسه از سنگاپور، مایکل مک‌کارتی تحلیل‌گر آی جی مارکتز در سیدنی اعلام کرد حجم مبادلات کمتر از یک سوم حد متوسط است. به نظر می رسد بازار ارقام مأیوس کننده مربوط به تجارت چین را فراموش کرده است و به بعد فکر می کند. احتمال تحرک بیشتر در بازار بر حسب جهت‌گیری ارقام ذخایر نفت خام آمریکا وجود خواهد داشت. گمرک چین روز سه‌شنبه از کاهش پنج و نیم درصدی صادرات این کشور و کاهش سیزده و هشت دهم درصدی واردات این کشور در ماه اوت خبر داد، آماری که از احتمال کاهش تقاضا برای نفت از سوی چین، دومین اقتصاد بزرگ جهان، حکایت دارد. کارشناسان از این پس منتظر انتشار گزارش هفتگی وزارت انرژی آمریکا درباره ذخایر نفت خام این کشور هستند که این هفته با یک روز تأخیر به علت تعطیلی رسمی در آمریکا روز پنجشنبه منتشر می شود. بر اساس پیش‌بینی بلومبرگ، ذخایر نفت خام آمریکا در هفته گذشته احتمالا 250 هزار بشکه افزایش یافته است. افزایش ذخایر نفت خام آمریکا عموما نشانه‌ای از کاهش تقاضا تعبیر می شود. برخی کارشناسان امیدوار بودند افزایش تقاضای آمریکا و کاهش تولید نفت این کشور از مازاد عرضه که یکی از علل اصلی سقوط بهای نفت از بیش از یک سال پیش است، بکاهد. طبق آمارها ولید نفت اوپک در هشتمین ماه سال جاری میلادی ۱۴۰ هزار بشکه کاهش یافت و به ۳۱.۲۶ میلیون بشکه در روز رسید. اما تولید نفت عراق به سه میلیون و هفتصد هزار بشکه در روز رسید. از طرفی سازمان کشورهای صادر کننده نفت (اوپک) روز سه شنبه اعلام کرد اندونزی تلاش می کند دسامبر آینده بار دیگر عضویت خود را در این سازمان فعال کند. همچنین «پدرو خواکین کولدول Pedro Joaquin Coldwell» وزیر انرژی مکزیک اعلام کرد کشورش فعلا نمی تواند کاهش تولید نفت را بررسی کند و اعضای سازمان اوپک و دیگر تولیدکنندگان نفت نیز برای بررسی بازار جهانی با وی تماسی نداشته اند.

درباره افزایش بی سابقه قیمت مس نیز:

اعلامیه شرکت Glencore plc مستقر در سویس که در روز دوشنبه منتشر شد، ناظران بازار که انتظار داشتند جهان همچنان گرفتار وضعیت عرضه مازاد فلزات باشد، را متعجب ساخت. Glencore plc گفت که دو معدن بزرگ مس در آفریقا که به گفته تحلیلگران 1٪ تا 2٪ از تولید مس در سراسر جهان را به خود اختصاص داده اند را خواهد بست. به نظر نمی رسد که این کاهش عرضه ها اینقدر بزرگ باشد که بتواند معاملات فیوچرز مس را در وضعیت پایداری قرار دهد. قیمت پایه مس در بورس کالای نیویورک، 5.3% جهش کرد و به بالاترین قیمت خود طی هفت هفته اخیر یعنی 2.4340 دلار به ازای هر پوند رسید. این میزان رشد در قیمت مس، بالاترین رشد یک روزه مس از ماه می سال 2013 می باشد. قیمت مس در بورس فلزات لندن 4.4% رشد کرد و به 5354 دلار به ازای هر تن رسید. Bart Melek استراتژیست ارشد کالا می گوید: با توجه به تصمیمی که Glencore plc اتخاذ کرده است، ما شاهد بازاری متعادل و قیمتهای بالاتر خواهیم بود. بازار از حساسیت عرضه نسبت به قیمتها، غافلگیر شده است. Melek ادامه داد: اگر عرضه ها همچنان کاهش و یا تقاضا افزاش یابد، قیمت مس امریکا در هفته های پیش رو می تواند به 2.60 دلار برسد. جسیکا فانگ، استراتژیست فلزات پیش بینی می کند که کاهش عرضه توسط Glencore می تواند مازاد تجاری 545,000 تنی مس در سال آینده را کاهش دهد. انتشار داده های اقتصادی چین در روز سه شنبه و این خبر که چین در ماه آگوست 350000 تن مس وارد کرده است (4% بیشتر از سال گذشته)، نیز به رشد قیمت مس کمک کرده است. اما از طرف دیگر واردات مس به چین در 8 ماه اول سال 2015، 8 % کاهش یافته بود. Stephen Briggs تحلیلگر فلزات پایه می گوید: در حالیکه داده ها حکایت از افزایش تقاضای مس دارند، از طرف دیگر رشد اقتصادی چین رو به کاهش است که اندازه این کاهش رشد از کاهشِ تولید در معادن Glencore بزرگتر است. سایر ناظران بازار می گویند که درصورتیکه فدرال رزرو نرخ بهره را افزایش دهد، احتمال دارد که رشد قیمت مس متوقف شود. پیش بینی می شود که تا پیش از پایان سال 2015، فدرال رزرو نرخ بهره را افزایش دهد.

اما در بعد از ظهر امروز آماری از انگلیس داشتیم:

اداره آمارهای ملی انگلیس چهارشنبه اعلام کرد کسری موازنه تجاری انگلیس ژوئیه به سبب کاهش قابل توجه صادرات به شدت افزایش یافت. کارشناسان علت این افزایش را بالارفتن ارزش برابری پوند و فعالیت اقتصادی نه چندان مطلوب جهانی می دانند. براساس آمارها، این کسری به 11 میلیارد و 100 میلیون پوند در برابر هشت میلیارد و 500 میلیون پوند ماه ژوئن می رسد. صادرات کالاها با کاهش نه و دو دهم درصدی به 22 میلیارد و 800 میلیون پوند رسیده است که پایین ترین سطح آن از سپتامبر 2010 محسوب می شود. صادر کنندگان به ویژه محصولات شیمیایی، ‌نفتی و خودرو کمتری فروختند. در عرصه جغرافیایی، صادرات به اتحادیه اروپا که نیمی از مجموع صادرات انگلیس را تشکیل می دهد پنج و دو دهم درصد ،‌صادرات به آمریکا 20 درصد و موضوع قابل توجه ، صادرات به چین 19 و نیم درصد کاهش یافته است .چین به تازگی به سبب نگرانی های مربوط به کندی اقتصادی بازارهای پرتلاطمی داشته است.

تحت تاثیر داده های انگلیس بار دیگر کومودیتی و نفت اندکی شل کرد.

نخست وزیر چین روز چهارشنبه خطاب به رهبران اقتصادی جهان گفت چین قصد ندارد برای تقویت صادرات، ارزش برابری یوان را کاهش دهد. به گزارش خبرگزاری شین‌هوا از دالیان، لی کچیانگ در نشست تابستانی داووس که در شمال شرقی چین برگزار شده است، گفت چین مایل به جنگ ارزی نیست زیرا این به ضرر چین خواهد بود. نخست وزیر چین گفت تنزل ارزش یوان برای تقویت صادرات چین با اصلاحات ساختاری اقتصاد چین سازگاری ندارد. لی کچیانگ گفت شرکت های صادرکننده نیز خواهان آن هستند که یوان در یک سطح متوازن باثبات باشد. وی افزود هیچ مبنایی برای ادامه کاهش ارزش یوان چین وجود ندارد.تولید فولاد خام چین در نیمه نخست امسال پس از ثبت کمترین میزان طی دو دهه اخیر همچنان روند نزولی را در پیش دارد.

اما برخی جزئیات بازار امروز:

همانطور که عنوان شد اتفاق مهم امروز بازگشایی نمادهای بزرگ و مشکل دار بود که به نوعی موجبات تعجب همگان را برانگیخت. فعالان بازار معتقد بودند که در حالیکه برای بازگشایی ها باید التماس می شد، چه شده است که همه نمادها به یکباره با هم باز شد. این اتفاقات گمانه ها نسب به دستکاری در بازار را تقویت کرده است. این فعالان معتقدند که بازگشایی این نمادها درست بعد از تکمیل شدن آراء موافق برجام در کنگره می تواند این سیگنال را منتقل کند که برای انتخاب این روز به عنوان بازگشایی احتمالاً نیتی مبنی بر اینکه از ریزش بیشتر شاخص جلوگیری کنند باشد. به عبارتی نمادها در این شرایط کمتر منفی بخورند. برخی نیز معتقدند که نزدیک بودن به پایان سال مالی و تسویه ها می تواند دلیل بهتری برای بازگشایی باشد. چرا که بسته بودن این نمادها موجب حبس نقدینگی شده بود و خواسته مهم فعالان بازار بود.

روز گذشته شفاف سازی های معدنی ها و فولادی ها منتشر شد. در همین زمینه ناصر تقی زاده، مدیرعامل گل گهر، در خصوص مصوبه چالش برانگیز کاهش سه درصدی قیمت گندله آهن گفت: این موضوع نه تنها باعث زیان معدن گل گهر خواهد شد بلکه سایر معادن نیز به شدت متضرر خواهند شد. وی افزود: این موضوع بر طرح های توسعه ای ما تاثیر منفی خواهد داشت و مشکلات ما 2 برابر خواهد شد. تقی زاده بابیان اینکه ما مخالف این مصوبه هستیم گفت: برای لغو این مصوبه در حال مذاکره با وزارت صنعت، معدن و تجارت هستیم. مدیرعامل شرکت صنعتی و معدنی گل‌گهر خاطرنشان کرد: بر اساس برآوردها با اجرای این مصوبه در 6 ماهه ابتدای سال معدن گل گهر 100 میلیارد تومان زیان خواهد داد.

هر چند راه اندازی معدن گهرزمین 2 می تواند سود شرکت را افزایش دهد، اما طبق گفته مدیرعامل شرکت اجرای مصوبه می تواند سود را کاهش دهد. در شرایط اجرای مصوبه قیمت گندله از 280 هزارتومان به 234 هزارتومان کاهش پیدا می کند که در نهایت منجر به کاهش 75 ریالی سود گلگهر خواهد شد. بازگشایی قطعی نماد به روز بعد موکول گردید. نماد در 170 تومان و با اعمال افزایش سرمایه خریدار داشت. امروز کچاد نیز در کف قیمت صف فروشش جمع شد و اندکی رشد کرد. فولاد نیز با اعمال افزایش سرمایه 15% منفی و در 117 تومان بازگشایی شد.

امروز پس از بازگشایی شبندر با 19% منفی، نماد رشد کرد و به صف خرید رسید. سایر پالایشگاه ها از جمله شتران نیز با افزایش تقاضا مواجه شدند. معامله گران تکنیکال باز شدن نماد بیش از 400 تومان را به عنوان سیگنالی برای خرید دریافت کردند. از طرفی رشد قیمت نفت نیز بی تاثیر نبود. در این گروه شنفت نیز به گره رفت و 15% منفی خورد اما نهایتاً اندکی رشد کرد.

امروزحفاری نیز به گره رفت و 15% منفی خورد. در این سطح با شدت معاملات همراه شد. بنابراین به نظر می رسد محدوده 275 تومان تا 280 تومان کف قیمتی بوده است.

اما چند خبر مهم داخلی:

معاون وزیر صنعت از دستور ویژه مقامات ارشد چین برای تسریع در گشایش فاینانس برای پروژه‌های ایرانی، گفت: هفته آینده تیمی عالی رتبه از چین به ایران می‌آید تا در خصوص برخی طرح‌ها مذاکره کنیم.

رئیس سازمان خصوصی سازی با بیان اینکه پارسال از لحاظ فروش سهام شرکت های مشمول خصوصی سازی دوره خوبی نبود، گفت : امسال نیز نتوانسته ایم سهم قابل توجهی از سهام این شرکت ها را بفروشیم.

وزیر جهاد کشاورزی با اشاره به خروج سالانه ۴ میلیارد دلار ارز از کشور برای واردات دانه های روغنی گفت: رانتی که پشت واردات این محصول وجود دارد باعث شده که کشت دانه‌های روغنی اینچنین رها شود.